כאן ניתן לראות את כלל המוצרים של לאומי, בחלוקה על פי סוג המוצר, ניתן לערוך השוואה בין המוצרים השונים של לאומי ולראות תשואות ומידע עדכני על פי תקופות שונות.
השם לאומי בעולם החיסכון מזוהה היסטורית עם קופות הגמל וההשתלמות של קבוצת בנק לאומי. בעקבות רפורמת בכר הן עברו לניהול חיצוני בשרשרת רכישות, וכאן תבינו היכן הכסף מנוהל היום ואיך לבדוק נכון.
על לאומי - המותג, הבעלות וההיסטוריה
השם לאומי בעולם החיסכון ארוך הטווח מזוהה היסטורית עם קבוצת בנק לאומי, אחד הבנקים הגדולים והוותיקים בישראל. במשך עשרות שנים ניהל בנק לאומי קופות גמל וקרנות השתלמות לציבור רחב, אך בעקבות רפורמת בכר באמצע שנות האלפיים נדרשו הבנקים להיפרד מפעילות ניהול קופות הגמל. כתוצאה מכך, קופות הגמל וההשתלמות שזוהו עם לאומי עברו שרשרת של מכירות ומיזוגים, ומנוהלות כיום בבית השקעות אחר.
- מקור היסטורי: קופות הגמל וההשתלמות נוהלו במקור בידי קבוצת בנק לאומי, באמצעות חברת ניהול הקופות שלה (פיא).
- רקע רגולטורי: רפורמת בכר חייבה את הבנקים למכור את פעילות ניהול קופות הגמל וקרנות הנאמנות.
- שרשרת הניהול: פעילות קופות הגמל של לאומי נמכרה לבית ההשקעות פריזמה (2007), פעילות הגמל של פריזמה מוזגה לאחר מכן לפסגות, וקופות הגמל וההשתלמות של פסגות נרכשו בידי בית ההשקעות אלטשולר שחם (2021).
- סטטוס נוכחי: כספי הגמל וההשתלמות שזוהו היסטורית עם לאומי מנוהלים כיום במסגרת בית השקעות (בעיקר אלטשולר שחם, באמצעות שרשרת הרכישות).
- הבחנה חשובה: בנק לאומי ממשיך לפעול כבנק ולספק שירותי ייעוץ פנסיוני, אך אינו מנהל בעצמו את קופות הגמל.
נכון לשנים האחרונות, חוסך שמזהה את חסכונו עם השם לאומי צריך לבדוק היכן הכסף מנוהל בפועל היום, שכן שם המותג ההיסטורי אינו בהכרח שם הגוף המנהל הנוכחי.
אילו מוצרים וקופות זוהו עם לאומי?
תחת המורשת של לאומי בעולם החיסכון נוהלו לאורך השנים מגוון מכשירי חיסכון ארוך טווח, שעברו עם הזמן לניהול גופים אחרים. בין המוצרים שזוהו עם הפעילות:
- קופות גמל לתגמולים לחיסכון ארוך טווח, בדומה לקופות הגמל לתגמולים של גופים אחרים.
- קרנות השתלמות לחיסכון לטווח בינוני עם הטבות מס.
- קופות מרכזיות לפיצויים לניהול כספי פיצויים על ידי מעסיקים.
- מסלולי השקעה מגוונים בעלי רמות סיכון שונות בתוך הקופות.
- קופות וקרנות שעברו ניהול לגופים אחרים בעקבות רפורמת בכר ושרשרת הרכישות שלאחריה.
אופן הניהול ומדיניות ההשקעה של חיסכון לאומי
בתקופה שבה נוהלו הקופות במסגרת קבוצת בנק לאומי, הכספים נוהלו במסלולי השקעה מגוונים, כמקובל בשוק הגמל. לאחר רפורמת בכר ושרשרת המכירות, מדיניות ההשקעה והניהול השוטף עברו לאחריות הגופים הרוכשים, ובהם פריזמה, פסגות ולבסוף אלטשולר שחם. המשמעות היא שמדיניות ההשקעה הרלוונטית לחוסך כיום היא זו של הגוף המנהל בפועל, על מסלוליו וכלליו.
לכן, חוסך שחסך בעבר בקופת גמל שזוהתה עם לאומי מנהל כיום את כספו במסגרת מסלולי הגוף הרוכש, ובחינת מדיניות ההשקעה צריכה להיעשות מולו ולא מול שם המותג ההיסטורי, למשל בעזרת מערכת ההשוואה של גמל נט.
איך בוחנים את ביצועי החיסכון שזוהה עם לאומי?
בחינת ביצועים של חיסכון ארוך טווח דורשת מבט רחב ועקבי, ולא נתון בודד. כשמדובר בכספים שזוהו עם לאומי ומנוהלים כיום בגוף אחר, חשוב לבדוק:
- מי מנהל בפועל את הקופה או הקרן כיום, ובאיזה מסלול מתנהל הכסף.
- תשואות לאורך תקופות שונות במסלול הספציפי, ולא רק לטווח קצר.
- דמי הניהול מהצבירה ומההפקדה בגוף המנהל הנוכחי.
- השוואת המסלול שלכם מול מסלולים מקבילים בשוק, למשל בקרנות ההשתלמות בעלות אופק דומה.
- עקביות התשואה ורמת התנודתיות לאורך זמן.
שירות, מוניטין ושרשרת הניהול של לאומי
השם לאומי נושא מוניטין של מותג בנקאי ותיק ומוכר, ולכן רבים עדיין מזהים את חסכונם עמו גם לאחר שעבר לניהול בגופים אחרים. בנק לאומי עצמו ממשיך להעניק שירותי ייעוץ פנסיוני אובייקטיבי ללקוחותיו, גם אם אינו מנהל את קופות הגמל בעצמו. מי שמעוניין להבין את עקרונות הייעוץ הפנסיוני וגילוי הנאות יכול לעיין בעמוד גילוי נאות בייעוץ פנסיוני של בנק לאומי.
השוואה בין חיסכון לאומי לגופים מנהלים אחרים
כשבוחנים חיסכון שזוהה עם לאומי מול גופים אחרים, ההשוואה צריכה להתבסס על הגוף המנהל בפועל ועל המסלול הספציפי, ולא על שם המותג בלבד. כדאי להתמקד בנקודות הבאות:
- טווח התשואות לאורך זמן במסלולים בעלי רמת סיכון דומה.
- גובה דמי הניהול והאפשרות להתמקח עליהם מול מתחרים.
- מגוון המסלולים המוצעים והגמישות שלהם מול חלופות בשוק, למשל בית השקעות כמו מיטב.
- איכות השירות, הערוצים הדיגיטליים ומהירות הטיפול בפניות.
- קלות הניוד אל הגוף המנהל וממנו, בהתאם לכללי הרגולציה.
למי רלוונטי החיסכון שזוהה עם לאומי - ולמי פחות
רלוונטי בעיקר ל:
- חוסכים שצברו בעבר כספים בקופות גמל שזוהו עם לאומי ומבקשים לעקוב אחר ניהולם כיום.
- מי שמעוניין להבין את שרשרת הרכישות וההיסטוריה של החיסכון שלו.
- חוסכים שבוחנים את המסלול הנוכחי שלהם מול חלופות בשוק.
פחות רלוונטי ל:
- מי שמחפש להצטרף כיום לגוף בשם לאומי שמנהל קופות גמל, שכן פעילות זו מנוהלת בגוף אחר.
- חוסכים שמתמקדים אך ורק בנתון תשואה בודד לטווח קצר.
- מי שאינו בודק את מקום הניהול בפועל, ומתעלם גם מהשלמת התמונה באמצעות קופה מרכזית לפיצויים המשלימה את ניהול כספי הפיצויים.
שאלות נפוצות על לאומי
מי מנהל כיום את קופות הגמל שזוהו עם לאומי?
בעקבות רפורמת בכר נמכרו קופות הגמל שנוהלו בקבוצת בנק לאומי, ועברו שרשרת רכישות: תחילה לפריזמה, לאחר מכן מוזגה פעילות הגמל של פריזמה לפסגות, וקופות הגמל וההשתלמות של פסגות נרכשו בידי אלטשולר שחם בשנת 2021. לכן הכספים מנוהלים כיום בגוף אחר ולא בבנק עצמו.
מהו המקור ההיסטורי של קופות הגמל של לאומי?
קופות הגמל וקרנות ההשתלמות נוהלו במקור בידי קבוצת בנק לאומי, באמצעות חברת ניהול הקופות שלה. רפורמת בכר באמצע שנות האלפיים חייבה את הבנקים למכור את פעילות ניהול קופות הגמל וקרנות הנאמנות, ומכאן החל גלגול הניהול לגופים חוץ-בנקאיים.
האם בנק לאומי עדיין מנהל קופות גמל?
לא. בעקבות רפורמת בכר בנק לאומי נפרד מפעילות ניהול קופות הגמל, והן עברו לגופים אחרים. הבנק ממשיך לפעול כבנק ומעניק בין היתר שירותי ייעוץ פנסיוני אובייקטיבי, אך אינו מנהל בעצמו את הקופות.
אילו מוצרים זוהו עם לאומי?
תחת המורשת של לאומי זוהו לאורך השנים קופות גמל לתגמולים, קרנות השתלמות וקופות מרכזיות לפיצויים, במגוון מסלולי השקעה. מכשירים אלה עברו לניהול גופים אחרים בעקבות רפורמת בכר ושרשרת הרכישות שלאחריה.
האם תשואות העבר של לאומי מבטיחות תשואה עתידית?
לא. תשואות העבר אינן מהוות הבטחה או ערובה לתשואה עתידית, והן יכולות לשמש ככלי עזר בלבד להערכת אופי הניהול. ההשקעה תמיד כרוכה בסיכון, ויש לבחון את המסלול הנוכחי בגוף המנהל בפועל.
אפשר לנייד כספים שזוהו עם לאומי?
כן. הרגולציה בישראל מאפשרת ניוד של כספי חיסכון בין גופים מנהלים ובין מסלולים, בכפוף לכללים של כל מוצר. חוסך שכספו מנוהל כיום בגוף הרוכש יכול לבחון ניוד לגוף אחר אם מצא חלופה מתאימה יותר.
איך משווים חיסכון שזוהה עם לאומי מול גופים אחרים?
ההשוואה צריכה להתבסס על הגוף המנהל בפועל ועל המסלול הספציפי, ולא על שם המותג בלבד. כדאי לבחון תשואות לאורך זמן במסלולים בעלי סיכון דומה, דמי ניהול ואיכות שירות, באמצעות טבלאות ההשוואה באתר.
מה כדאי לבדוק לפני שמקבלים החלטה לגבי חיסכון שזוהה עם לאומי?
כדאי לבדוק תחילה היכן הכסף מנוהל בפועל היום ובאיזה מסלול, ומהם דמי הניהול הנגבים בגוף המנהל הנוכחי. לאחר מכן ניתן להשוות את הביצועים לאורך זמן מול חלופות בשוק, ובמקרים מורכבים להיוועץ בבעל רישיון בלתי תלוי.
מהי רפורמת בכר ומה הקשר שלה ללאומי?
רפורמת בכר היא רפורמה רגולטורית מאמצע שנות האלפיים שחייבה את הבנקים בישראל למכור את פעילות ניהול קופות הגמל וקרנות הנאמנות שלהם, כדי לצמצם ריכוזיות ולמנוע ניגודי עניינים. בעקבותיה נמכרו קופות הגמל שזוהו עם בנק לאומי לגופים חוץ-בנקאיים, וזו הסיבה שהן מנוהלות כיום מחוץ לבנק.
