קרן פנסיה - מסלול פאסיבי (עוקב מדדים) לבני 60 ומעל

מה זה מסלול פאסיבי (עוקב מדדים) לבני 60 ומעלה בקרן פנסיה?

זהו מסלול השקעה שבו הכספים מנוהלים בשיטה פאסיבית, כלומר עוקבים אחרי מדדי שוק קבועים מראש במקום ניהול אקטיבי שבוחר ניירות ערך ספציפיים. הוא נקבע כברירת המחדל לחוסכים שגילם 60 ומעלה, ולכן רמת החשיפה המנייתית בו מצומצמת בהשוואה למסלולים המקבילים של בני 50 ומטה או של בני 50 עד 60. ההיגיון מאחורי המסלול פשוט: ככל שמתקרבים למועד קבלת הקצבה, מצטמצם פרק הזמן שבו ניתן להתאושש מירידות בשוק, ולכן עיקר הדגש עובר משאיפה לתשואה גבוהה לשמירה על ההון שנצבר. עקיבה אחרי מדדים גם מאפשרת לרוב דמי ניהול נמוכים יחסית, מאחר שאין צורך בצוות שמנהל את התיק באופן פעיל.

למי מתאים מסלול פאסיבי (עוקב מדדים) לבני 60 ומעלה - ולמי פחות?

• חוסכים בני 60 ומעלה שנמצאים סמוך לפרישה ורוצים להגן על הצבירה שנבנתה לאורך השנים.
• מי שמעדיף שמירת ערך ויציבות יחסית על פני רדיפה אחר תשואה גבוהה ותנודתית.
• חוסכים שמעדיפים ניהול עוקב מדדים בעלות נמוכה על פני ניהול אקטיבי יקר יותר.

• חוסכים צעירים יותר עם אופק חיסכון ארוך, שיכולים לשאת חשיפה מנייתית גבוהה.
• מי שמחפש פוטנציאל צמיחה מקסימלי ומוכן לספוג תנודות חדות בדרך לפרישה.
• חוסכים שמעדיפים ניהול אקטיבי שמנסה להכות את המדדים במקום לעקוב אחריהם.

איך להשוות בין קרנות הפנסיה במסלול פאסיבי (עוקב מדדים) לבני 60 ומעלה?

• בדקו תשואה ממוצעת על פני 3 ו-5 שנים, ולא רק את התקופה האחרונה.
• השוו תמיד את המסלול הפאסיבי לבני 60 ומעלה מול אותו מסלול בקרנות אחרות, ולא מול מסלול אגרסיבי יותר.
• בחנו אחרי אילו מדדים המסלול עוקב ומה שיעור החשיפה המנייתית המופחתת בו.
• שקללו את דמי הניהול מהפקדה ומצבירה, שמשפיעים מאוד על התשואה נטו בגיל זה.
• זכרו שעקיבה אחרי מדדים אמורה לאפשר דמי ניהול נמוכים, אך הם עדיין משתנים בין הגופים.

נקודות חשובות וסיכונים

• גם מסלול שמרני לבני 60 ומעלה חשוף לתנודות, וירידה בשווקים סמוך לפרישה עלולה לשחוק את הצבירה.
• עקיבה אחרי מדדים פירושה גם ירידה יחד עם המדד כשהוא יורד, ללא ניסיון אקטיבי לבלום זאת.
• החשיפה המנייתית המופחתת מצמצמת את הסיכון אך גם את פוטנציאל התשואה לאורך זמן.
• הכיסוי הביטוחי לשאירים ולנכות בקרן הפנסיה אינו תלוי במסלול ההשקעה שנבחר.
• תשואות העבר אינן מבטיחות תשואה עתידית ומשמשות ככלי השוואה בלבד.

שאלות נפוצות על מסלול פאסיבי (עוקב מדדים) לבני 60 ומעלה בקרן פנסיה