פוליסת חיסכון - מסלול אשראי ואג"ח עד 25% מניות

מה זה מסלול אשראי ואג"ח עד 25% מניות בפוליסת חיסכון?

מסלול אשראי ואג"ח עד 25% מניות בונה את התיק משלושה רכיבים: בסיס של איגרות חוב, רכיב אשראי כמו הלוואות פרטיות וחוב לא סחיר, ורכיב מנייתי שמוגבל לכל היותר ל-25%. הגיוון הזה נועד למשוך תשואה ממספר מקורות בו זמנית. בתוך משפחת פוליסות החיסכון, זהו מסלול מעורב בעל פרופיל סיכון בינוני.

• שילוב של אג"ח, רכיב אשראי לא סחיר ורכיב מנייתי של עד 25%.
• מקורות התשואה מגוונים: ריבית אג"ח, תשואת אשראי ועליית ערך מניות.
• רמת הסיכון בינונית, ומורכבת מסיכון ריבית, סיכון אשראי וסיכון שוק מניות.
• הכספים נזילים וניתנים למשיכה בכל עת, בכפוף למס רווחי הון על הרווח הריאלי.

למי מתאים מסלול אשראי ואג"ח עד 25% מניות - ולמי פחות?

המסלול מיועד לחוסך שמחפש פיזור רחב של מקורות תשואה, ולא רק חלוקה פשוטה בין אג"ח למניות. דרך מערכת ההשוואה של גמל-נט אפשר לבחון איך כל פוליסה משקללת את שלושת הרכיבים.

• מתאים לחוסך מאוזן שרוצה גיוון מעמיק, כולל רכיב אשראי לצד אג"ח ומניות.
• מתאים למי שמוכן לקבל מעט יותר סיכון אשראי בתמורה לפוטנציאל תשואה רחב יותר.
• מתאים לטווח חיסכון בינוני שבו אפשר לתת לכל הרכיבים לעבוד.

• פחות מתאים למי שמעדיף שקיפות מלאה ונרתע מרכיב חוב לא סחיר.
• פחות מתאים לחוסך שמרני מאוד שמעדיף אג"ח ממשלתי בלבד ללא מניות.
• מי שרוצה גרסה פשוטה יותר של אותו פרופיל יבחן מסלול אג"ח ממשלות כבסיס שמרני.

איך להשוות בין פוליסות החיסכון במסלול אשראי ואג"ח עד 25% מניות?

בגלל ריבוי הרכיבים, חשוב לבחון לא רק את התשואה אלא גם את ההרכב שמאחוריה.

• בדקו תשואה על פני 3 ו-5 שנים, ולא רק תקופה קצרה ויחידה.
• השוו תמיד מסלול אשראי ואג"ח עד 25% מניות מול אותו מסלול בפוליסות אחרות.
• בררו את היחס בין רכיב האשראי, האג"ח הסחיר והמניות בכל פוליסה.
• שקללו את דמי הניהול, שנגרעים מהתשואה נטו לאורך כל שנות החיסכון.
• אפשר להשוות גם מול גוף ספציפי, למשל לבחון את ההיצע במיטב מול שאר הגופים.

נקודות חשובות וסיכונים

• שלושה רכיבי סיכון שונים יכולים להצטבר ולפעול יחד בתקופות שוק חדות.
• רכיב האשראי הלא סחיר מתומחר בשערוך תקופתי ולכן תנודתיותו עשויה להיראות נמוכה משהיא.
• רכיב מנייתי של עד 25% מספיק כדי לגרום לתנודות מורגשות בערך התיק.
• היעדר תקרת הפקדה ומעבר בין מסלולים ללא מס מקנים גמישות בניהול החיסכון.
• תשואות העבר אינן מבטיחות תשואה עתידית ומשמשות להשוואה בלבד.

שאלות נפוצות על מסלול אשראי ואג"ח עד 25% מניות בפוליסת חיסכון