כלל פוליסת חיסכון לבני 60 ומעלה פוליסות לפני 2004

מה זה כלל פוליסת חיסכון לבני 60 ומעלה פוליסות לפני 2004?

כלל פוליסת חיסכון לבני 60 ומעלה פוליסות לפני 2004 היא מסלול השקעה בתוך פוליסת חיסכון - מכשיר חיסכון נזיל המנוהל על ידי חברת הביטוח כלל. בשונה ממכשירים פנסיוניים סגורים, בפוליסת חיסכון ניתן למשוך את הכספים בכל עת, והמיסוי הוא מס רווחי הון על הרווח בלבד במועד המשיכה - ולא על כל הסכום. אין בפוליסת חיסכון תקרת הפקדה שנתית, וניתן לעבור בין מסלולי השקעה שונים ללא אירוע מס. המאפיין המיוחד של מסלול זה הוא היותו מסלול מבוסס גיל (lifecycle) המותאם לבני 60 ומעלה, ומשויך לגרסאות פוליסה ותיקות יותר - "פוליסות לפני 2004". ככל שגיל החוסך מתקדם, רמת הסיכון נשמרת סולידית ויציבה, מתוך תפיסה שחוסכים בשלב הזה זקוקים ליציבות גדולה יותר ולחשיפה מתונה לתנודתיות השוק.

מה מאפיין את המסלול?

• מסלול מבוסס גיל (lifecycle) המותאם לבני 60 ומעלה, עם אופי סולידי ושמרני.
• משויך לגרסאות פוליסה ותיקות - פוליסות שנפתחו לפני 2004 - בעלות תנאים היסטוריים משלהן.
• נזילות מלאה - ניתן למשוך את הכספים בכל עת, בכפוף למס רווחי הון על הרווח בלבד.
• אין תקרת הפקדה שנתית, בשונה מקופת גמל להשקעה.
• מעבר בין מסלולי השקעה בתוך הפוליסה אינו נחשב אירוע מס.
• רמת סיכון שמרנית יותר בהשוואה למסלול הכללי בפוליסות חיסכון, המתאימה לשמירה על ערך החיסכון לקראת שלב המשיכות.

מבנה ההשקעות

מבנה ההשקעות של כלל פוליסת חיסכון לבני 60 ומעלה פוליסות לפני 2004 בנוי סביב גישה שמרנית המתאימה לשלב חיים מתקדם. הדגש הוא על נכסים יציבים יחסית, עם חשיפה מתונה לנכסי סיכון, במטרה לאזן בין שמירת ערך לבין פוטנציאל צמיחה מוגבל.

• משקל משמעותי לאפיקים סולידיים כגון אג"ח ממשלתי וקונצרני בדירוג גבוה.
• חשיפה מתונה ומבוקרת לנכסי סיכון כמו מניות, בהתאם לאופי מבוסס הגיל.
• פיזור בין אפיקים שונים לצמצום תנודתיות התיק.
• התאמת רכיב הסיכון לרמת השמרנות הנדרשת לבני 60 ומעלה.
• אפשרות לחשיפה לנכסים לא סחירים בהתאם למדיניות ההשקעה של כלל.

תשואות וביצועים - איך לבחון נכון?

בחינת תשואות במסלול שמרני כמו כלל פוליסת חיסכון לבני 60 ומעלה דורשת מבט מפוכח. במסלול מבוסס גיל סולידי, המטרה אינה תשואה מקסימלית אלא יציבות ושמירת ערך, ולכן יש לבחון את הביצועים ביחס לרמת הסיכון ולא במנותק ממנה.

• השוו תשואה על פני תקופות ארוכות (3 ו-5 שנים) ולא לפי חודש בודד.
• בחנו את התנודתיות - מסלול שמרני אמור להפגין יציבות גבוהה יותר.
• השוו מול מסלולים שמרניים מקבילים בחברות אחרות, לא מול מסלולים מנייתיים.
• שקללו את דמי הניהול בתוך הערכת התשואה נטו.
• זכרו שתשואות העבר אינן מבטיחות תשואה עתידית.

השוואה מול מסלולים אחרים

כדי להבין את מקומו של המסלול בתמונה הרחבה, כדאי להשוות אותו למסלולים אחרים בפוליסות חיסכון של כלל. כל מסלול נבדל ברמת הסיכון ובפוטנציאל התשואה.

• מול מסלול המניות בפוליסות חיסכון - מסלול בני 60 שמרני ותנודתי הרבה פחות, אך עם פוטנציאל תשואה נמוך יותר.
• מול המסלול הכללי - מסלול בני 60 שמרני יותר ומותאם לגיל מתקדם.
• מול מסלול עוקב מדד S&P500 בפוליסות חיסכון - גישה אקטיבית ושמרנית לעומת חשיפה פסיבית למדד.
• ההבדל המהותי הוא התאמת רמת הסיכון לשלב החיים של החוסך.

למי המסלול מתאים - ולמי פחות?

מתאים בעיקר ל:

• חוסכים בני 60 ומעלה המעוניינים ברמת סיכון שמרנית.
• מי שמחזיק גרסת פוליסה ותיקה (לפני 2004) ומעדיף להישאר במסגרת התנאים ההיסטוריים.
• חוסכים המעריכים יציבות ושמירת ערך על פני תשואה מקסימלית.
• מי שזקוק לנזילות ולאפשרות משיכה גמישה לקראת או בעת הפרישה במסגרת פוליסות החיסכון של כלל.

פחות מתאים ל:

• חוסכים צעירים עם אופק השקעה ארוך המחפשים פוטנציאל צמיחה גבוה.
• מי שמוכן לספוג תנודתיות גבוהה בתמורה לתשואה אפשרית גדולה יותר.
• משקיעים המעדיפים חשיפה מנייתית דומיננטית.

נקודות חשובות לפני שבוחרים

• ודאו שרמת הסיכון השמרנית של המסלול תואמת את הצרכים והאופק שלכם.
• בדקו את מסלול האשראי והאג"ח בפוליסות חיסכון כחלופה סולידית נוספת.
• השוו דמי ניהול - הם משתנים בין חוסכים ומשפיעים על התשואה נטו.
• זכרו שניתן לעבור בין מסלולים בתוך הפוליסה ללא אירוע מס.
• שקלו את משמעות גרסת הפוליסה הוותיקה (לפני 2004) על התנאים שלכם.
• היוועצו בבעל רישיון מתאים בטרם קבלת החלטה.

שאלות נפוצות