הפניקס פוליסת חיסכון שריעה

מה זה הפניקס פוליסת חיסכון שריעה?

הפניקס פוליסת חיסכון שריעה הוא מסלול השקעה במסגרת מכשיר פיננסי גמיש ונזיל המונפק על ידי חברת ביטוח. פוליסת חיסכון היא אפיק חיסכון והשקעה לטווח בינוני וארוך, המאפשר לחוסך לנהל את כספו בגמישות לאורך זמן, מבלי שמדובר בתכנית פנסיונית מחייבת.

המאפיין הבולט של פוליסת חיסכון הוא הנזילות המלאה - ניתן למשוך את הכספים בכל עת, כאשר מס רווחי הון משולם על הרווח בלבד ולא על הקרן שהופקדה. בנוסף, אין תקרת הפקדה שנתית כפי שקיימת בקופת גמל או בקרן השתלמות, וניתן לעבור בין מסלולי ההשקעה השונים ללא אירוע מס.

הפניקס פוליסת חיסכון שריעה הוא מסלול ייחודי המנהל את ההשקעות בהתאם לעקרונות ההלכה האסלאמית (שריעה). המשמעות היא שההשקעות עוברות סינון ערכי - הימנעות מנכסים נושאי ריבית ומסקטורים האסורים על פי השריעה. המסלול מיועד לחוסכים המעוניינים בחיסכון התואם את ערכיהם, תוך שמירה על אופי השקעה מאוזן ומתון.

מה מאפיין את המסלול?

המסלול נבדל ממסלולים אחרים בכך שהוא משלב ניהול השקעות עם סינון ערכי לפי עקרונות השריעה:

• סינון לפי שריעה - ההשקעות מנוהלות בהתאם לעקרונות ההלכה האסלאמית, בהימנעות מנכסים אסורים.
• הימנעות מריבית - המסלול נמנע מנכסים נושאי ריבית בהתאם לעקרונות השריעה.
• סינון סקטוריאלי - הימנעות מסקטורים האסורים על פי ההלכה האסלאמית, כמו ענפים מסוימים שאינם תואמים את העקרונות.
• אופי מתון - המסלול מאופיין בפרופיל סיכון מתון, המאזן בין סוגי נכסים מותרים.
• חיסכון מבוסס ערכים - מאפשר לחוסך להתאים את השקעותיו לערכיו האישיים והדתיים.
• גמישות מעבר - ניתן לעבור אל המסלול וממנו ללא אירוע מס, ולבחון גם חלופות כמו מסלול כללי בפוליסות חיסכון.

מבנה ההשקעות

מבנה ההשקעות בהפניקס פוליסת חיסכון שריעה מתבסס על נכסים העוברים סינון לפי עקרונות השריעה:

• נכסים מותרים - ההשקעה מתבצעת בנכסים העומדים בקריטריונים של ההלכה האסלאמית.
• הימנעות מריבית - המסלול נמנע מנכסים נושאי ריבית, בהתאם לעקרונות השריעה.
• תמהיל מאוזן - שילוב של סוגי נכסים מותרים ליצירת פרופיל סיכון מתון.
• פיזור - פיזור בין נכסים שונים העומדים בקריטריוני הסינון, לצמצום סיכון ספציפי. ניתן להשוות את הפרופיל מול מסלול אשראי ואג"ח בפוליסות חיסכון.
• רכיב נזיל - חלק עשוי להיות מוחזק במזומן או בשווי מזומן לצורכי תפעול ונזילות.

תשואות וביצועים - איך לבחון נכון?

בחינת תשואות במסלול שריעה מחייבת התחשבות בכך שמרחב ההשקעה מסונן ומוגבל לנכסים מותרים בלבד. כדאי לבחון את הביצועים לפי העקרונות הבאים:

• טווח זמן ארוך - מסלול חיסכון נבחן לאורך שנים, ולא לפי תקופות קצרות בודדות.
• תשואה נטו - חשוב לבחון את התשואה לאחר דמי הניהול, המשקפת את הרווח בפועל לחוסך.
• השוואה הוגנת - כדאי להשוות מול מסלולים בעלי פרופיל סיכון דומה, בהתחשב במגבלות הסינון.
• תנודתיות - בוחנים את עוצמת התנודות לצד התשואה, כדי להעריך את ההתאמה האישית.
• עקביות - בודקים את התנהגות המסלול בתקופות שוק שונות. ניתן להשוות גם מול מסלול מניות בפוליסות חיסכון בעל אופי תוקפני יותר.

השוואה מול מסלולים אחרים

כדי להבין את מקומו של הפניקס פוליסת חיסכון שריעה, נשווה אותו למסלולים אחרים בקטגוריה:

• מול מסלול כללי - ההבדל המרכזי הוא הסינון הערכי - מסלול שריעה מגביל את מרחב ההשקעה לנכסים מותרים בלבד.
• מול מסלול מנייתי - מסלול שריעה בעל אופי מתון יותר, ואינו מתמקד בחשיפה מנייתית תוקפנית.
• מול מסלול אג"ח - הסינון של נכסים נושאי ריבית יוצר הבדל מהותי באופן בניית התיק.
• ייחודיות ערכית - בניגוד למסלולים רגילים, כאן השיקול הערכי הוא חלק בלתי נפרד ממדיניות ההשקעה.
• השוואה רחבה - כדאי לבחון את המסלול כחלק ממגוון פוליסות חיסכון ולהשוות מאפיינים.

למי המסלול מתאים - ולמי פחות?

מתאים במיוחד ל:

• חוסכים המעוניינים בחיסכון התואם את עקרונות ההלכה האסלאמית (שריעה).
• מי שמחפש השקעה מבוססת ערכים עם סינון נכסים אסורים.
• חוסכים המעדיפים פרופיל סיכון מתון ומאוזן.
• מי שמייחס חשיבות להתאמה בין השקעותיו לבין אמונותיו וערכיו.

פחות מתאים ל:

• חוסכים המחפשים חשיפה מנייתית תוקפנית ופוטנציאל תשואה גבוה ללא מגבלות.
• מי שאינו זקוק לסינון ערכי ומעדיף מרחב השקעה רחב ככל האפשר.
• חוסכים המעוניינים במסלול ממוקד עוקב מדד ללא מגבלות סינון.

נקודות חשובות

• נזילות מלאה - ניתן למשוך את הכספים בכל עת, בכפוף למס רווחי הון על הרווח בלבד.
• אין תקרת הפקדה - בניגוד לקופת גמל, בפוליסת חיסכון אין מגבלה על סכום ההפקדה השנתי.
• מעבר ללא מס - ניתן לעבור בין מסלולי השקעה בתוך הפוליסה ללא אירוע מס.
• סינון ערכי - הפניקס פוליסת חיסכון שריעה מנהל את ההשקעות לפי עקרונות ההלכה האסלאמית.
• בדיקת דמי ניהול - דמי הניהול משפיעים על התשואה נטו ולכן כדאי לבדוק אותם מול החברה ולהשוות מול מסלול עוקב מדד S&P500 בפוליסות חיסכון.

שאלות נפוצות