מנורה מבטחים משלימה - יעד לפרישה 2025

מה זה מנורה מבטחים משלימה - יעד לפרישה 2025?

מנורה מבטחים משלימה - יעד לפרישה 2025 הוא מסלול השקעה מסוג תאריך-יעד בתוך קרן הפנסיה המשלימה של מנורה מבטחים, המיועד לחוסכים שמתכננים לפרוש בסביבות שנת 2025. הרעיון המרכזי במסלול תאריך-יעד הוא שתמהיל ההשקעות אינו קבוע אלא מתאים את עצמו אוטומטית לאורך הדרך - ככל שמתקרבים לשנת היעד, רכיב הסיכון פוחת בהדרגה והחיסכון נעשה שמרני יותר. מאחר ששנת היעד כבר קרובה מאוד, מסלול זה מנוהל באופן זהיר וסולידי יחסית, מתוך מטרה לשמר את הצבירה שנצברה ולהקטין חשיפה לתנודות חדות סמוך למועד הפרישה. חשוב לזכור שמדובר בקרן פנסיה משלימה - כלומר רכיב חיסכון לכספים שמעבר לתקרת ההפקדה של הקרן המקיפה, בעל אופי השקעתי, המעניק קצבה חודשית בפרישה.

מה מאפיין את המסלול?

• ניהול לפי מודל תאריך-יעד שבו רמת הסיכון יורדת אוטומטית ככל שמתקרבים לשנת 2025.
• אופי שמרני יחסית, המתאים לחוסכים שמועד הפרישה שלהם קרוב מאוד.
• דגש על שימור הצבירה והקטנת חשיפה לתנודתיות חדה לקראת הפרישה.
• פתרון מסוג "קבע ושכח" שאינו דורש מהחוסך להתאים את המסלול ידנית עם הזמן.
• מסלול המשתייך אל מסלולי יעד לפרישה 2025 בקרנות הפנסיה ומיועד לחוסכים סמוך למועד פרישתם.

מבנה ההשקעות

החיסכון במסלול מנוהל כתיק מפוזר, אך בהתאם למודל מחזור החיים - וככל ששנת היעד 2025 קרובה, התיק נוטה לרכיב סולידי גדול יותר.

• רכיב סולידי מרכזי של אג"ח ומכשירי חוב, שנועד לייצב את התיק סמוך לפרישה.
• רכיב מנייתי מצומצם יחסית, לשמירה על פוטנציאל צמיחה מתון.
• פיקדונות ונכסים נזילים לצורך גמישות וניהול סיכון.
• שינוי הדרגתי ואוטומטי של התמהיל לאורך זמן בהתאם להתקרבות לשנת היעד.

חוסכים המעדיפים לבחור בעצמם מסלול בעל אופי קבוע יכולים להשוות אל מסלול מגדל מקפת אישית לבני 60 ומעלה כחלופה שמרנית קבועה.

תשואות וביצועים - איך לבחון נכון?

בחינת ביצועים של מסלול תאריך-יעד צריכה להיעשות לאורך זמן ובהשוואה למסלולי יעד מקבילים, ולא לפי טווח קצר.

• השוו את התשואה לטווחים של חמש שנים ומעלה ולא לתקופות קצרות.
• זכרו שתמהיל המסלול שמרני יחסית ולכן צפוי להניב תנודתיות נמוכה יותר מאשר מסלול מנייתי.
• בדקו את התשואה מול מסלולי יעד לפרישה בקרנות פנסיה אחרות כדי לקבל תמונה השוואתית.
• שימו לב לתנודתיות ולסטיית התקן, ולא רק לתשואה הממוצעת.
• זכרו שדמי הניהול משפיעים על התשואה נטו שנותרת בידי החוסך.

השוואה מול מסלולים אחרים

ההבדל המרכזי בין מסלול תאריך-יעד למסלולים אחרים הוא בכך שרמת הסיכון משתנה אוטומטית לאורך הדרך במקום להישאר קבועה.

• מול מסלולי יעד לשנים רחוקות יותר - מסלול 2025 שמרני בהרבה, שכן שנת היעד קרובה.
• מול בחירה במסלול בעל אופי קבוע - כאן ההתאמה לסיכון נעשית מאליה ואינה דורשת התערבות.
• חוסך צעיר יותר עם אופק ארוך יכול לשקול מסלול בעל חשיפה מנייתית גבוהה כמו מסלול מגדל מקפת אישית מניות.
• הבחירה בין מסלולי היעד נגזרת בראש ובראשונה ממועד הפרישה המתוכנן.

למי המסלול מתאים - ולמי פחות?

מתאים בעיקר ל:

• חוסכים שמתכננים לפרוש בסביבות שנת 2025 ומחפשים ניהול סיכון מותאם לפרישה קרובה.
• מי שמעדיף פתרון אוטומטי שמתאים את רמת הסיכון מבלי לדרוש מעקב שוטף.
• חוסכים סולידיים המבקשים לשמר את הצבירה לקראת מימוש הקצבה.

פחות מתאים ל:

• חוסכים צעירים בעלי אופק חיסכון ארוך, שעבורם מתאים מסלול עם חשיפה מנייתית גבוהה יותר.
• מי שמחפש פוטנציאל תשואה גבוה ומוכן לשאת תנודתיות משמעותית.
• חוסכים שמעדיפים לקבוע בעצמם מסלול בעל אופי קבוע ולא מודל אוטומטי.

נקודות חשובות לפני שבוחרים

• בחירת המסלול משפיעה רק על אופן השקעת החיסכון - הזכות לקצבה וכיסויי השאירים והנכות הם חלק מקרן הפנסיה עצמה ואינם תלויים במסלול.
• ניתן לעבור בין מסלולי השקעה בתוך הקרן ללא אירוע מס.
• ודאו שמועד היעד של המסלול תואם את מועד הפרישה המתוכנן שלכם.
• בדקו את דמי הניהול מההפקדה ומהצבירה, שכן הם משפיעים על הצבירה הסופית.
• חוסך צעיר יותר יכול לבחון מסלול בעל אופק ארוך כמו מגדל מקפת אישית לבני 50 ומטה כנקודת השוואה.

שאלות נפוצות