אקטיון

על אקטיון - רקע, מבנה והתמחות

אקטיון הוא גוף מורשה לניהול חיסכון פנסיוני בישראל, המתמחה במודל ייחודי של ניהול אישי (IRA) - מסלול שבו החוסך עצמו מקבל את ההחלטות על אופן השקעת כספי הגמל וההשתלמות, במקום שמנהל השקעות יעשה זאת עבורו. בשונה מבתי השקעות מסורתיים, אקטיון מציבה במרכז את העברת השליטה לידי החוסך לצד פלטפורמה תפעולית. הנה עיקר העובדות:

• החברה מתמחה בניהול אישי (IRA) של קופות גמל וקרנות השתלמות, ולא בניהול מסלולים מנוהלים סטנדרטיים.
• בין מקימי החברה ובעלי המניות נמנים תומר בן צבי, רו"ח מרדכי כהן ועו"ד חגי גרינשפון.
• תומר בן צבי מכהן כמנכ"ל החברה, לצד מערך ניהול הכולל אחראי סיכונים, ניהול כספים וייעוץ משפטי.
• אקטיון מקדמת מודל שיתופי שבו עמיתים יכולים להפוך לשותפים ולקחת חלק בהחלטות על פיתוח הפלטפורמה, התמחור והתפעול.
• זהו גוף ממוקד ונישתי בענף, המכוון לחוסכים שמעוניינים בשליטה אישית על ההשקעות, ולא לבית השקעות רחב-היקף.

מי שמתלבט בין ניהול אישי לבין מסלול מנוהל יכול להציב את שתי החלופות זו מול זו בעמוד הבית של גמל נט ולבחון את הנתונים של הגופים השונים.

אילו מוצרים וקופות מנהלת אקטיון

ההתמחות של אקטיון היא בניהול אישי, ולכן סל המוצרים שלה מתמקד במכשירי החיסכון שניתן לנהל באופן עצמאי:

• קופות גמל בניהול אישי (IRA) לתגמולים ולפיצויים.
• קרנות השתלמות בניהול אישי, לטווח הבינוני.
• קופת גמל להשקעה בניהול אישי כאפיק נזיל וגמיש.
• גישה למגוון אפיקי השקעה - מניות, אג"ח ונכסים בארץ ובחו"ל - בבחירת החוסך.
• פלטפורמה תפעולית וכלים דיגיטליים לביצוע ולמעקב אחר ההשקעות.

מי שרוצה להבין את ההבדל מול מכשירים מנוהלים יכול להשוות את ההיגיון של מודל הניהול האישי מול מסלולים סטנדרטיים בקופות גמל לתגמולים ולפיצויים.

פילוסופיית ההשקעה של אקטיון

הפילוסופיה המרכזית של אקטיון אינה מדיניות השקעה אחידה אלא העברת ההחלטה לידי החוסך. במודל הניהול האישי, החוסך אינו משויך למסלול מנוהל לפי גיל אלא בוחר בעצמו היכן וכיצד להשקיע את הכסף, ומקבל את ההחלטות בזמן אמת. בכך אקטיון פונה למי שמעוניין בשליטה, בשקיפות ובהתאמה אישית מלאה. חשוב להבין שמודל זה מעביר לחוסך גם את האחריות על התוצאה, ולכן הוא דורש ידע, זמן ומשמעת השקעתית. הוא אינו ערובה לתשואה, והוא מתאים בעיקר למי שמבין את הסיכון הכרוך בניהול עצמאי, בשונה ממי שמעדיף ניהול מנוהל בקרנות פנסיה ובמסלולים סטנדרטיים.

איך בוחנים את הביצועים של אקטיון?

מכיוון שבמודל הניהול האישי התשואה נגזרת מהחלטות החוסך עצמו, הערכת הגוף שונה מהערכת בית השקעות מנוהל. כדאי לבחון:

• את איכות הפלטפורמה - מגוון אפיקי ההשקעה הזמינים וקלות הביצוע.
• את מבנה העלויות ודמי הניהול ביחס למודל הניהול האישי.
• את השקיפות והדיווח על ההחזקות והפעולות.
• את רמת השירות והתמיכה לחוסך המנהל בעצמו.
• ולזכור שהתשואה בפועל היא תוצאה של בחירות החוסך ולא של מנהל השקעות חיצוני.

מי שמתלבט בין ניהול אישי לבין מסלול מנוהל יכול להשוות את החלופות גם מול ההיצע בקרנות ההשתלמות הסטנדרטיות.

שירות, דיגיטל ומוניטין

אקטיון נשענת על פלטפורמה דיגיטלית ככלי המרכזי שלה, שכן הניהול האישי מחייב כלים נוחים לביצוע פעולות, מעקב ושליטה בזמן אמת. המודל השיתופי, שבו עמיתים יכולים להפוך לשותפים, הוא חלק מהזהות שהחברה מבקשת לבנות. מידע רשמי על החברה, על המודל ועל בעלי התפקידים אפשר למצוא בעמוד האודות של החברה. כדאי להצליב מקורות ולהבין היטב את המודל לפני מעבר.

השוואה מול גופים אחרים

אקטיון שונה במהותה מבתי השקעות מנוהלים, ולכן ההשוואה מולם צריכה להתמקד באופי המודל ולא רק בתשואה:

• ניהול אישי (IRA) מול מסלול מנוהל בבית השקעות גדול כמו אלטשולר שחם - מי מקבל את ההחלטות.
• מבנה דמי הניהול והעלויות הנלוות לכל מודל.
• מגוון אפיקי ההשקעה הזמינים לחוסך.
• רמת השליטה והשקיפות מול הנוחות של ניהול חיצוני.
• מידת הידע, הזמן והאחריות הנדרשים מהחוסך.

למי מתאימה אקטיון - ולמי פחות

מתאימה בעיקר ל:

• חוסכים בעלי ידע השקעתי שמעוניינים בשליטה מלאה על כספי הגמל וההשתלמות.
• מי שמוכן להקדיש זמן ומשמעת לניהול עצמאי של ההשקעות.
• חוסכים שמעדיפים שקיפות מלאה ובחירה עצמאית באפיקי ההשקעה.
• מי שמתחבר למודל השיתופי ולרעיון של שותפות בגוף המנהל.

פחות מתאים ל:

• חוסכים שמעדיפים שמנהל השקעות מקצועי ינהל עבורם את הכסף.
• מי שאין לו ידע, זמן או רצון לקבל החלטות השקעה בעצמו.
• מי שמחפש דווקא בית השקעות גדול עם מסלולים מנוהלים סטנדרטיים.

מי שמתלבט יכול להשוות תחילה את האפיק הנזיל בקופת גמל להשקעה מנוהלת מול ניהול אישי.

שאלות נפוצות