השוואת קרנות השתלמות אג"ח סחיר

מה זה מסלול אג"ח סחיר בקרן השתלמות?

מסלול אג"ח סחיר משקיע בעיקר באיגרות חוב הנסחרות בבורסה - ממשלתיות וקונצרניות. בשונה ממסלול מנייתי, מטרתו לספק יציבות יחסית ותשואה מתונה, עם תנודתיות נמוכה בהרבה.

• עיקר ההשקעה באג"ח סחיר, המאפשר נזילות וגמישות בניהול התיק.
• חשיפה מנייתית מצומצמת או אפסית, מה שממתן את התנודתיות.
• רגישות לשינויים בריבית במשק - עליית ריבית עשויה להוריד את ערך האיגרות, ולהפך.
• יתרון המס של קרן ההשתלמות - פטור על הרווחים לאחר 6 שנים - שומר על נטו גבוה יותר גם במסלול סולידי.

למי מתאים מסלול אג"ח סחיר - ולמי פחות?

המסלול נועד לחוסכים המעדיפים יציבות על פני פוטנציאל צמיחה גבוה. כדאי לבחון את ההיצע במלואו דרך כלי ההשוואה של גמל נט לפני ההחלטה.

• מתאים לחוסכים שמרניים שמעדיפים תנודתיות נמוכה.
• מתאים למי שמתקרב למשיכת הכספים ומעוניין להקטין סיכון.
• מתאים כרכיב מייצב בתיק חיסכון לצד מסלולים צומחים.

• פחות מתאים לחוסכים צעירים עם אופק ארוך המחפשים תשואה מקסימלית.
• פחות מתאים למי שמוכן לספוג תנודתיות בתמורה לפוטנציאל גבוה יותר.
• מי שמחפש שילוב של סולידיות עם נגיעה מנייתית יבחן גם מסלול אג"ח ממשלות כחלופה.

איך להשוות בין קרנות השתלמות במסלול אג"ח סחיר?

במסלול סולידי ההבדלים בין הקרנות עשויים להיראות קטנים, אך הם משמעותיים לאורך זמן.

• השוו תשואות על פני 3 ו-5 שנים, כדי לראות כיצד הקרן הגיבה לשינויי ריבית.
• הקפידו להשוות מסלול אג"ח סחיר מול מסלול דומה בלבד.
• שקללו את דמי הניהול - במסלול סולידי הם תופסים נתח גדול יחסית מהתשואה הצפויה.
• בחנו את מח"מ התיק (משך חיים ממוצע), שמשפיע על הרגישות לריבית, גם אצל גוף כמו ילין לפידות.

נקודות חשובות וסיכונים במסלול אג"ח סחיר

• למרות הסולידיות, המסלול חשוף לסיכון ריבית ולסיכון אשראי של מנפיקי האג"ח.
• בתקופות של עליית ריבית חדה, גם מסלול אג"ח עשוי לרשום תשואה שלילית.
• תשואות העבר אינן מבטיחות תשואה עתידית - הן כלי השוואה בלבד.
• ניתן לעבור מהמסלול ואליו ללא אירוע מס, כך שאפשר להגדיל סולידיות עם ההתקרבות למשיכה, או לעבור למסלול אשראי ואג"ח רחב יותר.

שאלות נפוצות על מסלול אג"ח סחיר בקרנות השתלמות