הפניקס פנסיה משלימה - בסיסי למקבלי קצבה

מה זה הפניקס פנסיה משלימה - מסלול בסיסי למקבלי קצבה?

הפניקס פנסיה משלימה - מסלול בסיסי למקבלי קצבה הוא מסלול השקעה סולידי שמיועד לעמיתים שכבר נמצאים בשלב משיכת הקצבה, כלומר אנשים שפרשו ומקבלים קצבה חודשית מקרן הפנסיה. בניגוד למסלולים שנועדו לצבירה ארוכת טווח, המסלול הזה פועל בשלב התשלום ולכן הדגש בו הוא על שמירת ההון שכבר נצבר ועל יציבות התשלום החודשי. המסלול פועל במסגרת קרן הפנסיה המשלימה של הפניקס, ומנוהל באופן זהיר במיוחד כדי להתאים לצרכים של מקבלי קצבה. מספר הקופה של המסלול הוא 12120, והוא משמש לזיהוי המסלול מול הגוף המנהל ומול גופי הפיקוח.

מה מאפיין את המסלול?

• מסלול סולידי המיועד לשלב משיכת הקצבה, ולא לשלב הצבירה.
• דגש על שמירת ההון שכבר נצבר ועל המשכיות התשלום החודשי לפורש.
• רמת סיכון נמוכה ותנודתיות מתונה, כדי לצמצם חשיפה לירידות חדות.
• רכיב סולידי גדול הכולל בעיקר אג"ח ונכסים יציבים יחסית.
• רכיב מנייתי קטן, שנועד לשמור על כוח קנייה לאורך זמן בלי להגדיל מהותית את הסיכון.
• מתאים למי שמעוניין בעיקר ביציבות ובוודאות יחסית של הקצבה.

מבנה ההשקעות

מבנה ההשקעות של המסלול נבנה סביב הצורך של מקבל הקצבה: לשמור על ההון ולתמוך בתשלום חודשי יציב. לכן רוב הכסף מנותב לאפיקים סולידיים, ורק חלק קטן נחשף לשוק המניות. כך נראה ההיגיון בבסיס התמהיל:

• רכיב סולידי דומיננטי, המבוסס בעיקר על אג"ח ממשלתי וקונצרני באיכות גבוהה.
• רכיב מנייתי מצומצם, שנועד בעיקר לשמירה על ערך הכסף מול האינפלציה.
• חשיפה מבוקרת לנכסים נוספים, מתוך שאיפה לשמור על תנודתיות נמוכה.
• ניהול שמרני שמתאים לאופי של שלב משיכת הקצבה ולא לשלב הצבירה.
• שמירה על נזילות וודאות יחסית, כדי לתמוך בתשלומים השוטפים.
• למי שמעוניין בחשיפה מנייתית גבוהה יותר קיימים מסלולים אחרים, כמו מסלול מנייתי כמו מגדל מקפת אישית מניות, אך הם אינם תואמים את אופי שלב משיכת הקצבה.

תשואות וביצועים - איך לבחון נכון?

כשבוחנים מסלול סולידי בשלב משיכת הקצבה, חשוב לזכור שהמטרה אינה השגת התשואה הגבוהה ביותר אלא שמירה על ההון ויציבות. לכן הבחינה צריכה להיות שונה מזו של מסלול צבירה צעיר. הנה כמה כללים שיעזרו לבחון נכון:

• בדקו ביצועים לאורך תקופה ארוכה ולא נקודת זמן בודדת.
• שימו דגש על יציבות ועל תנודתיות נמוכה, ולא רק על גובה התשואה.
• השוו תמיד מול מסלולים מאותו סוג - מסלול בסיסי למקבלי קצבה בגופים אחרים.
• קחו בחשבון את רמת הסיכון ביחס לשלב החיים שלכם כמקבלי קצבה.
• זכרו שתשואות העבר אינן מבטיחות תשואה עתידית.
• בבחינת מסלול כללי כמו מגדל מקפת אישית כללי נדרשת בחינה שונה, שכן אופי הסיכון בו גבוה יותר.

השוואה מול מסלולים אחרים

כדי להבין את מקומו של המסלול, נוח להשוות אותו למסלולים אחרים מבחינת רמת הסיכון והמטרה. מסלול בסיסי למקבלי קצבה הוא מהשמרניים שבמסלולים, ומתאים לאופי של שלב משיכת הקצבה:

• מול מסלול מנייתי - המסלול שלפנינו סולידי בהרבה ובעל סיכון נמוך יותר.
• מול מסלול כללי - המסלול שלפנינו בעל חשיפה מנייתית קטנה יותר ותנודתיות נמוכה יותר.
• מול מסלול לצעירים - המסלול שלפנינו מותאם לשלב משיכת הקצבה ולא לצבירה ארוכת טווח.
• מול מסלול מקביל כמו מגדל מקפת אישית בסיסי למקבלי קצבה - השוואה מומלצת בין מסלולים מאותו סוג.

למי המסלול מתאים - ולמי פחות?

מתאים בעיקר ל:

• פורשים שכבר מקבלים קצבה חודשית ומעוניינים לשמור על ההון שנצבר.
• חוסכים סולידיים שמעדיפים יציבות וודאות יחסית על פני סיכוי לתשואה גבוהה.
• מי שרוצה לצמצם חשיפה לתנודות חדות בשוק ההון בשלב משיכת הקצבה.
• מקבלי קצבה שהשמירה על המשכיות התשלום החודשי חשובה להם במיוחד.

פחות מתאים ל:

• חוסכים צעירים בשלב צבירה שמחפשים צמיחה ארוכת טווח.
• מי שמוכן לקחת סיכון גבוה יותר תמורת פוטנציאל תשואה גבוה יותר.
• מי שמעדיף חשיפה מנייתית גדולה ותנודתיות גבוהה יותר.

הפניקס פנסיה משלימה - מסלול בסיסי למקבלי קצבה מתאים בעיקר למי שכבר נמצא בשלב משיכת הקצבה ומחפש יציבות. לפני החלטה מומלץ להכיר את מסלול בסיסי למקבלי קצבה בקרנות הפנסיה ולוודא שהוא תואם את הצרכים שלכם.

נקודות חשובות לפני שבוחרים

• ודאו שהמסלול תואם את שלב החיים שלכם כמקבלי קצבה ואת רמת הסיכון הרצויה.
• השוו את המסלול בין גופים שונים לפי יציבות, תנודתיות ודמי ניהול.
• בדקו את דמי הניהול הספציפיים שלכם, שכן הם משתנים מעמית לעמית.
• זכרו שמעבר בין מסלולים אפשרי, אך כדאי לשקול אותו בהתאם לצרכים שלכם.
• שקלו להיוועץ בבעל רישיון פנסיוני לפני קבלת החלטה.
• ניתן לעיין גם בקרנות פנסיה אחרות כדי להרחיב את ההשוואה.

שאלות נפוצות