השוואת קרנות השתלמות מסלול כספי שקלי

מה זה מסלול כספי שקלי בקרן השתלמות?

המסלול הכספי השקלי משקיע בנכסים שקליים קצרי טווח, כמו פיקדונות, מק"ם ואג"ח ממשלתי קצר. זהו המסלול עם רמת הסיכון הנמוכה ביותר, ותשואתו נעה בהתאם לריבית הקצרה במשק.

• השקעה בנכסים שקליים בלבד, ללא חשיפה מנייתית וללא חשיפה מטבעית.
• תנודתיות נמוכה מאוד - אחד המסלולים היציבים ביותר בקרן השתלמות.
• התשואה נגזרת מסביבת הריבית: ככל שהריבית במשק גבוהה יותר, כך עולה התשואה הצפויה.
• גם כאן חלה הטבת המס של קרן ההשתלמות - פטור על הרווחים לאחר 6 שנים.

למי מתאים המסלול הכספי השקלי - ולמי פחות?

המסלול נועד למי שמעמיד את היציבות בראש סדר העדיפויות. כדאי לבחון את התשואות מול חלופות סולידיות נוספות דרך מערכת ההשוואה של גמל נט.

• מתאים לחוסכים שמרניים שמעוניינים בשמירת ערך עם תנודתיות מינימלית.
• מתאים למי שמתכנן למשוך את הכספים בטווח הקרוב.
• מתאים כ"תחנת המתנה" זמנית בתקופות של אי-ודאות בשוק.

• פחות מתאים לחוסכים צעירים עם אופק ארוך המחפשים צמיחה ריאלית.
• פחות מתאים בתקופות של ריבית אפסית, כשהתשואה הצפויה נמוכה מאוד.
• מי שמוכן לקצת יותר סיכון בתמורה לפוטנציאל גבוה יותר יבחן גם מסלול אג"ח ממשלות.

איך להשוות בין קרנות השתלמות במסלול כספי שקלי?

במסלול כה סולידי, דמי הניהול הם לרוב הגורם המכריע בהשוואה.

• השוו את התשואה נטו בין הקרנות, שכן ההבדלים הגולמיים קטנים יחסית.
• תנו משקל מכריע לדמי הניהול - הם עשויים לבלוע נתח גדול מהתשואה הנמוכה ממילא.
• השוו תמיד מסלול כספי שקלי מול מסלול דומה בלבד.
• בחנו את התשואה ביחס לריבית בנק ישראל באותה תקופה, גם אצל גוף כמו מגדל.

נקודות חשובות וסיכונים במסלול הכספי השקלי

• בסביבת ריבית נמוכה, התשואה עלולה שלא להדביק את האינפלציה ולשחוק את הערך הריאלי.
• זהו מסלול לשמירת ערך, לא לצמיחה - אין לצפות ממנו לתשואות של מסלול מנייתי.
• תשואות העבר אינן מבטיחות תשואה עתידית - הן כלי השוואה בלבד.
• ניתן לעבור מהמסלול ואליו ללא אירוע מס, כך שאפשר לחזור למסלול מנייתי כשהאופק מתארך.

שאלות נפוצות על המסלול הכספי השקלי בקרנות השתלמות