מנורה מבטחים פוליסת חיסכון בסיסי למקבלי קצבה 2 משת

מה זה מנורה מבטחים פוליסת חיסכון בסיסי למקבלי קצבה 2 משת?

מנורה מבטחים פוליסת חיסכון בסיסי למקבלי קצבה 2 משת הוא מסלול במסגרת פוליסת חיסכון - מכשיר חיסכון והשקעה גמיש ונזיל שמנפיקה חברת ביטוח. כמו בכל פוליסת חיסכון, אין תקרת הפקדה שנתית, הכספים נזילים וניתנים למשיכה בכל עת, וניתן לעבור בין מסלולים בתוך הפוליסה ללא אירוע מס. בעת המשיכה חל מס רווחי הון על הרווח בלבד ולא על הקרן.

הסיומת "משת" מציינת שמדובר בפוליסה משתתפת ברווחים - מסלול שבו החוסך שותף בתוצאות ההשקעה של החברה, נהנה מהרווחים בעת עלייה ונושא בירידות בעת ירידה, להבדיל ממסלול מבטיח תשואה. אופי זה מעניק למסלול חשיפה ישירה לביצועי תיק ההשקעות המנוהל.

הייחוד של המסלול נובע מהיותו בעל אופי בסיסי ושמרני בגרסה 2, המכוון בעיקר למקבלי קצבה המעוניינים בעוגן יציבות לכספי החיסכון. רמת הסיכון בו נמוכה יחסית, והוא מדגיש שמירה על הקרן לצד צמיחה מתונה לאורך זמן.

מה מאפיין את המסלול?

המסלול בנוי סביב שמרנות וניהול משתתף ברווחים, ואלה מאפייניו המרכזיים:

• פוליסה משתתפת ברווחים: החוסך שותף בתוצאות ההשקעה בפועל, ללא הבטחת תשואה מראש.
• אופי בסיסי ושמרני: הדגש על יציבות ושמירה על הקרן יותר מאשר על צמיחה אגרסיבית.
• התאמה למקבלי קצבה: המסלול מכוון לחוסכים בשלב קבלת קצבה הזקוקים לעוגן סולידי.
• נזילות מלאה: ניתן למשוך כספים בכל עת בכפוף למס רווחי הון על הרווח בלבד.
• מעבר ללא מס: אפשרות לעבור למסלול כללי בפוליסות חיסכון או למסלול אחר ללא אירוע מס.

מבנה ההשקעות

מבנה ההשקעות במסלול נשען על בסיס סולידי רחב, התואם את אופיו השמרני:

• רכיב חוב דומיננטי: עיקר התיק מושקע באיגרות חוב ממשלתיות וקונצרניות לצורך יציבות.
• רכיב מנייתי מתון: חשיפה מוגבלת למניות לצורך פוטנציאל צמיחה מבוקר.
• ניהול משתתף: התוצאה משקפת את ביצועי התיק המנוהל ולא תשואה מובטחת.
• פיזור נכסים: שילוב אפיקים נזילים לצורכי ניהול שוטף וניהול סיכונים.
• חלופה סולידית: מי שמחפש דגש חזק על אפיקי חוב יכול לבחון מסלול אשראי ואג"ח בפוליסות חיסכון.

תשואות וביצועים - איך לבחון נכון?

בחינת הביצועים של המסלול צריכה להיעשות בהתאם לאופיו השמרני ולמאפייני הפוליסה המשתתפת ברווחים:

• אופק ארוך: בוחנים תשואות לאורך שנים ולא לפי תקופה בודדת קצרה.
• השוואה לקבוצה דומה: כדאי להשוות למסלולים סולידיים בעלי אופי דומה ולא למסלולים מנייתיים.
• תשואה מול סיכון: במסלול שמרני בוחנים את היציבות לצד התשואה ולא רק את גובהה.
• השתתפות ברווחים: מאחר שאין הבטחת תשואה, התוצאה תלויה בביצועי התיק בפועל.
• עלויות: דמי הניהול משפיעים על התשואה נטו ויש להביאם בחשבון.
• מול מסלול עוקב מדד: בשונה ממסלול עוקב מדד S&P500 בפוליסות חיסכון, כאן התשואה נובעת מניהול אקטיבי משתתף ולא ממעקב אחר מדד בודד.

השוואה מול מסלולים אחרים

כדי להבין את מקומו של המסלול, כדאי להשוותו לחלופות אחרות בפוליסת החיסכון:

• מול מסלול כללי: המסלול הבסיסי שמרני יותר ומכוון ליציבות לעומת תמהיל כללי מאוזן.
• מול מסלול מנייתי: מי שמחפש חשיפה גבוהה יכול לשקול מסלול מניות בפוליסות חיסכון, התנודתי יותר.
• אופי משתתף ברווחים: התוצאה נובעת מביצועי התיק בפועל ולא מתשואה קבועה מראש.
• התאמה לשלב חיים: המסלול מותאם בעיקר למקבלי קצבה ולחוסכים סולידיים, בעלי פרופיל סיכון נמוך.

למי המסלול מתאים - ולמי פחות?

מתאים במיוחד ל:

• מקבלי קצבה המחפשים עוגן יציבות סולידי לכספי החיסכון.
• חוסכים סולידיים המעדיפים שמירה על הקרן על פני פוטנציאל צמיחה גבוה.
• מי שמעוניין במכשיר נזיל וגמיש ללא תקרת הפקדה.

פחות מתאים ל:

• חוסכים בעלי אופק ארוך המחפשים פוטנציאל צמיחה גבוה דרך חשיפה מנייתית רחבה.
• מי שמוכן לספוג תנודתיות גבוהה תמורת תשואה פוטנציאלית גדולה יותר.

נקודות חשובות

• פוליסה משתתפת ברווחים: אין הבטחת תשואה, והתוצאה תלויה בביצועי התיק בפועל.
• אופי שמרני: המסלול מכוון ליציבות ולשמירה על הקרן יותר מאשר לצמיחה אגרסיבית.
• נזילות: ניתן למשוך כספים בכל עת, עם מס רווחי הון על הרווח בלבד, כמקובל בפוליסות חיסכון.
• ללא תקרת הפקדה: אין הגבלה שנתית על סכום ההפקדה.
• מעבר ללא מס: מעבר בין מסלולים בתוך הפוליסה אינו יוצר אירוע מס.

שאלות נפוצות