הפניקס גמל בניהול אישי

מה זה הפניקס גמל בניהול אישי?

הפניקס גמל בניהול אישי הוא מסלול מסוג IRA בתוך קופת הגמל לתגמולים ופיצויים של הפניקס, שבו החוסך עצמו בוחר כיצד להשקיע את כספו במקום שמנהל השקעות יעשה זאת עבורו. ראשי התיבות IRA מציינים חשבון השקעות מנוהל אישית, שבו בעל החשבון אחראי על קבלת ההחלטות בנוגע לרכיבי התיק. בעוד שבמסלולים רגילים מנהל ההשקעות קובע את תמהיל הנכסים, כאן החוסך יכול לבחור בעצמו ניירות ערך, קרנות, מניות ואיגרות חוב, בהתאם לתפיסת ההשקעה שלו ובמסגרת הכללים החלים על המוצר. מאחר שרמת הסיכון וההרכב נקבעים על ידי החוסך, פרופיל הסיכון של הפניקס גמל בניהול אישי תלוי לחלוטין בהחלטות שלו ויכול לנוע בין שמרני מאוד לאגרסיבי. המסלול מתאים בעיקר לחוסכים בעלי ידע והבנה בשוק ההון, וחשוב לזכור שניתן לעבור בין מסלולי ההשקעה בתוך הקופה ללא אירוע מס.

מה מאפיין את המסלול?

• ניהול אישי של החיסכון על ידי החוסך עצמו, במבנה של חשבון IRA.
• חופש בחירה בהרכב ההשקעות מתוך מגוון נכסים, במסגרת הכללים החלים על המוצר.
• רמת סיכון משתנה, הנקבעת לפי ההחלטות של החוסך ולא לפי מנהל השקעות.
• אחריות מוגברת על החוסך לעקוב, לאזן ולנהל את התיק לאורך זמן.
• מסלול גמיש המתאים למי שמבקש שליטה מלאה, בשונה ממסלול כללי בקופות הגמל לתגמולים המנוהל על ידי החברה.

מבנה ההשקעות

הפניקס גמל בניהול אישי נבדל ממסלולים רגילים בכך שהרכב התיק נקבע על ידי החוסך, ולכן מבנה ההשקעות אינו אחיד אלא תלוי בבחירותיו.

• אפשרות לבחור מניות, איגרות חוב, קרנות סל וקרנות נאמנות במסגרת המוצר.
• גמישות בקביעת שיעור החשיפה המנייתית והאג"חית בהתאם להעדפות החוסך.
• אחריות החוסך לפזר סיכונים ולאזן את התיק לאורך זמן.
• פרופיל סיכון שיכול לנוע בין שמרני מאוד לאגרסיבי, לפי החלטות החוסך.

חוסכים המעדיפים שלא לנהל בעצמם את התיק יכולים לבחון מסלול מנוהל כגון מסלול אג"ח ממשלות בקופות הגמל לתגמולים כחלופה פסיבית מבחינת החוסך.

תשואות וביצועים - איך לבחון נכון?

בחינת ביצועים של הפניקס גמל בניהול אישי שונה ממסלול מנוהל, שכן התשואה נגזרת מהבחירות של החוסך עצמו ולא ממנהל השקעות מקצועי.

• זכרו שהתשואה תלויה ישירות באיכות ההחלטות של החוסך ובהרכב שבחר.
• בחנו את ביצועי התיק מול מדדי ייחוס מתאימים לתמהיל שבחרתם.
• שימו לב לעלויות המסחר והניהול הנלוות לפעילות בניהול אישי.
• הקפידו לבחון את התיק לאורך זמן ולא לפי תקופה קצרה ובודדת.
• למי שמעדיף ניהול חיצוני, ניתן להשוות מול מסלול מנוהל כגון מסלול אשראי ואג"ח בקופות הגמל לתגמולים.

השוואה מול מסלולים אחרים

ההבדל המרכזי בין הפניקס גמל בניהול אישי למסלולים אחרים הוא שכאן החוסך מנהל את ההשקעות בעצמו, בעוד במסלולים רגילים מנהל ההשקעות עושה זאת עבורו.

• מול מסלול מנוהל - בניהול אישי השליטה בידי החוסך, אך כך גם האחריות והסיכון התלוי בהחלטותיו.
• מול מסלול אג"ח ממשלות - רמת הסיכון בניהול אישי אינה קבועה אלא נקבעת על ידי החוסך.
• מול מסלול עוקב מדדי מניות בקופות הגמל לתגמולים - בניהול אישי החוסך יכול לבחור בעצמו אם וכמה לעקוב אחר מדדים.
• הבחירה במסלול תלויה בעיקר ברמת הידע, בזמן וברצון של החוסך לנהל את התיק.

למי המסלול מתאים - ולמי פחות?

מתאים בעיקר ל:

• חוסכים בעלי ידע והבנה בשוק ההון המעוניינים בשליטה מלאה על התיק.
• מי שמוכן להקדיש זמן למעקב, איזון וניהול שוטף של ההשקעות.
• חוסכים המבקשים להתאים את הרכב התיק לתפיסת ההשקעה האישית שלהם.

פחות מתאים ל:

• חוסכים ללא ידע או ניסיון בשוק ההון המעדיפים ניהול מקצועי.
• מי שאין לו פנאי או רצון לעקוב באופן שוטף אחר ההשקעות.
• חוסכים המעדיפים מסלול מנוהל עם פרופיל סיכון מוגדר וקבוע מראש.

נקודות חשובות לפני שבוחרים

• בניהול אישי האחריות על ההחלטות ועל פיזור הסיכונים מוטלת על החוסך עצמו.
• רמת הסיכון אינה קבועה אלא נקבעת לפי הבחירות של החוסך, ויכולה להשתנות מהותית.
• ניתן לעבור בין מסלולי השקעה בתוך הקופה ללא אירוע מס, ובכלל זה ממסלול מנוהל לניהול אישי.
• חשוב להכיר את העלויות הנלוות לפעילות מסחר וניהול במסגרת החשבון.
• חוסכים המעדיפים ניהול מקצועי יכולים לבחון מסלולים מנוהלים בתוך קופות גמל לתגמולים ולפיצויים.

שאלות נפוצות