כלל פוליסת חיסכון State Street כללי

מה זה כלל פוליסת חיסכון State Street כללי?

כלל פוליסת חיסכון State Street כללי הוא מסלול השקעה מאוזן בתוך פוליסת חיסכון של חברת כלל, המנוהל על ידי מנהל ההשקעות הגלובלי State Street. כפוליסת חיסכון, מדובר באפיק נזיל לחלוטין - ניתן למשוך את הכספים בכל עת, כאשר מס רווחי הון מחושב על הרווח בלבד ולא על הקרן, ואין כל תקרת הפקדה שנתית. יתרון מרכזי נוסף הוא היכולת לעבור בין מסלולים שונים בתוך הפוליסה מבלי ליצור אירוע מס. המסלול הכללי מאופיין באיזון בין אפיקי השקעה שונים - מניות, אג"ח ונכסים נוספים - ולכן מתאים לחוסכים המחפשים שילוב של פוטנציאל צמיחה לצד יציבות יחסית. ניהול ההשקעות על ידי State Street, אחד מגופי ניהול הנכסים הגדולים בעולם, מביא עמו פיזור רחב וניסיון בינלאומי. רמת הסיכון של הפוליסה מתונה, ומיועדת למי שמעוניין במסלול מאוזן שאינו קיצוני לאף כיוון.

מה מאפיין את המסלול?

• מסלול מאוזן המשלב מניות, אג"ח ונכסים נוספים בפיזור רחב.
• רמת סיכון מתונה - לא סולידי מדי ולא אגרסיבי מדי.
• ניהול על ידי מנהל ההשקעות הגלובלי State Street.
• נזילות מלאה - משיכת כספים אפשרית בכל עת.
• מיסוי על הרווח בלבד, ללא מס על הקרן.
• אין תקרת הפקדה, בניגוד לקופת גמל להשקעה.

מבנה ההשקעות

מבנה ההשקעות במסלול הכללי של State Street נבנה כדי לאזן בין פוטנציאל צמיחה ובין שמירה על יציבות. הפיזור הרחב נועד להקטין סיכונים תוך שמירה על אפשרות לתשואה אטרקטיבית לאורך זמן. ההרכב הטיפוסי כולל:

• רכיב מנייתי בישראל ובחו"ל, המהווה מנוע צמיחה לתיק.
• אג"ח ממשלתי וקונצרני, המספק יציבות והכנסה שוטפת.
• מכשירי אשראי ונכסים אלטרנטיביים לפיזור נוסף.
• רכיב נזיל לצורכי גמישות ניהולית.
• התאמת התמהיל לאורך זמן בהתאם לתנאי השוק.

תשואות וביצועים - איך לבחון נכון?

הערכת ביצועי המסלול הכללי דורשת מבט רחב מעבר לתשואה של שנה בודדת. כדי לבחון נכון את הפוליסה כדאי לשים לב למספר עקרונות מנחים:

• בחנו תשואות לאורך תקופות של 3 ו-5 שנים, ולא רק את השנה האחרונה.
• השוו את הביצועים מול מסלולים כלליים מקבילים בחברות אחרות.
• זכרו שמסלול מאוזן צפוי להניב פחות ממסלול מנייתי בשנים חזקות, אך גם פחות תנודתי.
• שקללו את השפעת דמי הניהול על התשואה נטו. מידע נוסף זמין בעמוד פוליסות החיסכון המרכזי.
• זכרו שתשואת העבר אינה מבטיחה תשואה עתידית.

השוואה מול מסלולים אחרים

המסלול הכללי ממוקם בנקודת איזון בין המסלולים השונים בפוליסות החיסכון. השוואה מול מסלולים אחרים מסייעת להבין את מקומו:

• מול מסלול המניות בפוליסות חיסכון - המסלול הכללי מאוזן יותר, עם תנודתיות נמוכה יותר.
• מול מסלול אשראי ואג"ח בפוליסות חיסכון - המסלול הכללי כולל חשיפה מנייתית גבוהה יותר ופוטנציאל צמיחה רב יותר.
• מול מסלול עוקב מדד S&P500 - המסלול הכללי מנוהל אקטיבית ומפוזר על פני אפיקים שונים, ולא רק על מדד מנייתי בודד.
• ההבדל המרכזי הוא האיזון: המסלול הכללי מתאים למי שמחפש דרך אמצע.

למי המסלול מתאים - ולמי פחות?

מתאים בעיקר ל:

• חוסכים המחפשים מסלול מאוזן שאינו קיצוני לאף כיוון.
• מי שמעוניין בשילוב של פוטנציאל צמיחה ויציבות יחסית.
• משקיעים עם אופק חיסכון בינוני המעדיפים פיזור רחב.
• מי שמעריך ניהול על ידי מנהל השקעות גלובלי כמו State Street.

פחות מתאים ל:

• חוסכים סולידיים מאוד המעדיפים חשיפה מנייתית מינימלית.
• משקיעים אגרסיביים המחפשים תשואה מקסימלית ומוכנים לתנודתיות גבוהה.
• מי שמתקרב למשיכה ורוצה להקטין סיכון לרמה נמוכה במיוחד.

נקודות חשובות לפני שבוחרים

• בדקו את דמי הניהול הפרטניים שלכם - הם משפיעים ישירות על התשואה נטו.
• ודאו שרמת הסיכון המתונה של המסלול תואמת את הצרכים ואת אופק החיסכון שלכם.
• זכרו שניתן לעבור בין מסלולים בתוך הפוליסה ללא אירוע מס, ולעבור למשל למסלול הכללי בפוליסות חיסכון בהתאם לשלב בחיים.
• נצלו את הנזילות המלאה - הכסף זמין למשיכה בכל עת.
• התייעצו עם בעל רישיון מתאים לפני קבלת ההחלטה.

שאלות נפוצות