הראל גמל להשקעה אשראי ואג"ח

מבנה ההשקעות של הראל גמל להשקעה אשראי ואג"ח

מבנה ההשקעות של המסלול נשען כמעט כולו על אפיקי חוב. לפחות 75% מהנכסים מושקעים באג"ח ואשראי, בעיקר באג"ח קונצרניות לצד אג"ח ממשלתיות, וכן במזומנים ותחליפי מזומן. בנוסף, התקנון מאפשר גם חשיפה מסוימת למניות, אך זו אינה לב ליבת המסלול ובפועל מהווה רכיב קטן יחסית, בהתאם להערכת מנהלי ההשקעות ולתנאי השוק.

נקודות החוזקה של הראל גמל להשקעה אשראי ואג"ח

החוזקה המרכזית של המסלול היא האופי היציב שלו. הדגש על אג"ח ואשראי, בשילוב רמת נזילות גבוהה מאוד, הופך אותו למסלול שמתאים למי שמעדיף שמרנות וניהול סיכונים מוקפד. בנוסף, הפיזור בין אג"ח קונצרניות לאג"ח ממשלתיות מאפשר איזון בין תשואה פוטנציאלית לבין יציבות, מבלי להסתמך על רכיב מנייתי משמעותי.

סיכונים וחסרונות שחשוב להכיר

למרות אופיו הסולידי, המסלול אינו נטול סיכונים. החשיפה הגבוהה לאג"ח קונצרניות הופכת אותו לרגיש לשינויים במרווחי אשראי ולמצבן הפיננסי של החברות המנפיקות. כמו כן, שינויים בסביבת הריבית עלולים להשפיע על שווי האג"ח. בנוסף, מאחר שהתקנון מאפשר גם חשיפה למניות, ייתכנו תקופות שבהן התנודתיות תהיה מעט גבוהה יותר מהמצופה ממסלול אג"חי טהור.

למי מתאים המסלול

הראל גמל להשקעה אשראי ואג"ח מתאים בעיקר לחוסכים שמחפשים פתרון השקעה סולידי יחסית, עם דגש על שמירה על ערך הכסף ויציבות, ופחות על מרדף אחרי תשואה גבוהה. זהו מסלול שיכול להתאים לטווחי השקעה קצרים עד בינוניים, או כחלק שמרני בתוך תיק השקעות רחב יותר.

מה חשוב לדעת לפני שמצטרפים

לפני בחירה במסלול, מומלץ לבחון את התאמתו לצרכים האישיים, לאופק ההשקעה ולרמת הסיכון הרצויה. כדאי לזכור שהרכב ההשקעות עשוי להשתנות לאורך זמן בהתאם להחלטות מנהלי הקרן ולמצב השווקים, וכי גם במסלול סולידי יחסית ייתכנו תקופות של ירידות.