הפניקס גמל פאסיבי לבני 60 ומעלה

מה זה הפניקס גמל פאסיבי לבני 60 ומעלה?

הפניקס גמל פאסיבי לבני 60 ומעלה הוא מסלול השקעה תלוי-גיל בתוך קופת הגמל לתגמולים ופיצויים של הפניקס, המנוהל בגישה פסיבית ומיועד לחוסכים שגילם 60 ומעלה. מסלולים תלויי-גיל הם מסלול ברירת המחדל בקופות הגמל, ובהם רמת הסיכון מותאמת לשלב החיים של החוסך - ככל שהחוסך מבוגר יותר ומתקרב למשיכת הכספים, החשיפה המנייתית נמוכה יותר. בהתאם לכך, מסלול זה נוטה לפרופיל סולידי יחסית, עם דגש על שמירת ערך הצבירה והפחתת התנודתיות. המילה "פאסיבי" מציינת שהמסלול מנוהל בעיקר באמצעות עקיבה אחר מדדים ולא בניהול אקטיבי המנסה להכות את השוק, מה שמאפשר לרוב מבנה עלויות יעיל. הפניקס גמל פאסיבי לבני 60 ומעלה מתאים לחוסכים מבוגרים יחסית או המתקרבים לפרישה המבקשים יציבות, וחשוב לזכור שניתן לעבור בין מסלולי ההשקעה בתוך הקופה ללא אירוע מס.

מה מאפיין את המסלול?

• ניהול פסיבי באמצעות עקיבה אחר מדדים במקום ניהול אקטיבי.
• התאמה לחוסכים בני 60 ומעלה, המתקרבים למשיכת הכספים או נמצאים בפרישה.
• חשיפה מנייתית נמוכה יחסית, מתוך דגש על יציבות ושמירת ערך.
• שאיפה למבנה עלויות יעיל בשל הגישה הפסיבית עוקבת המדדים.
• מסלול בעל אופי סולידי, הקרוב במהותו אל מסלול אג"ח ממשלות בקופות הגמל לתגמולים.

מבנה ההשקעות

הפניקס גמל פאסיבי לבני 60 ומעלה מנוהל כתיק עוקב מדדים בעל הטיה סולידית, המותאם לחוסכים המתקרבים לפרישה ומבקשים יציבות.

• רכיב אג"חי משמעותי עוקב מדדי איגרות חוב, המהווה את עוגן היציבות.
• רכיב מנייתי נמוך יחסית עוקב מדדי מניות, לתוספת מתונה של פוטנציאל צמיחה.
• שימוש בכלים פסיביים לעקיבה אחר המדדים ביעילות ובעלות נמוכה יחסית.
• דגש על שמירת ערך הצבירה והפחתת תנודתיות בהתאם לקרבה למשיכה.

חוסכים המבקשים חשיפה מנייתית רחבה יותר יכולים לבחון את מסלול עוקב מדדי מניות בקופות הגמל לתגמולים כחלופה אגרסיבית יותר.

תשואות וביצועים - איך לבחון נכון?

בחינת ביצועים של הפניקס גמל פאסיבי לבני 60 ומעלה צריכה להיעשות מול מסלולים פסיביים תלויי-גיל מקבילים, וכן מול המדדים שאחריהם המסלול עוקב.

• השוו את התשואה למסלולים פסיביים מקבילים לאותה קבוצת גיל בקופות גמל אחרות.
• בדקו עד כמה המסלול עקב בפועל אחר מדדי הייחוס שלו לאורך זמן.
• זכרו שהמסלול נועד ליציבות, ולכן צפויה תשואה מתונה לצד תנודתיות נמוכה יחסית.
• שימו לב לדמי הניהול, שבמסלול פסיבי סולידי הם בעלי משקל יחסי משמעותי.
• בחנו את הביצועים לאורך מספר שנים, ולשם השוואה בדקו גם מסלול אשראי ואג"ח בקופות הגמל לתגמולים בעל אופי חוב מעט שונה.

השוואה מול מסלולים אחרים

ההבדל המרכזי בין הפניקס גמל פאסיבי לבני 60 ומעלה למסלולים אחרים הוא השילוב בין גישה פסיבית עוקבת מדדים לבין פרופיל סולידי המותאם לחוסכים מבוגרים יחסית.

• מול מסלול פסיבי לבני 50 ומטה - מסלול זה סולידי בהרבה, עם חשיפה מנייתית נמוכה יותר.
• מול מסלול פסיבי לבני 50 עד 60 - מסלול זה בעל הטיה אג"חית גבוהה יותר ויציבות גבוהה יותר.
• מול מסלול כללי בקופות הגמל לתגמולים - מסלול פסיבי מתבסס על מדדים ולא על שיקול דעת אקטיבי בבחירת ניירות.
• הבחירה בין המסלולים נגזרת מהגיל, מאופק החיסכון ומרמת הסיכון הרצויה.

למי המסלול מתאים - ולמי פחות?

מתאים בעיקר ל:

• חוסכים בני 60 ומעלה המבקשים יציבות ושמירת ערך על הצבירה.
• מי שמתקרב למשיכת הכספים ומעדיף חשיפה מנייתית נמוכה.
• חוסכים המאמינים בגישת השקעה פסיבית עוקבת מדדים במבנה עלויות יעיל.

פחות מתאים ל:

• חוסכים צעירים בעלי אופק חיסכון ארוך המחפשים פוטנציאל תשואה גבוה.
• מי שמוכן לשאת תנודתיות גבוהה תמורת סיכוי לתשואה מנייתית גבוהה יותר.
• חוסכים המבקשים חשיפה מנייתית משמעותית בתיק.

נקודות חשובות לפני שבוחרים

• בחירת המסלול משפיעה רק על אופן השקעת החיסכון בקופה, ולא על עצם הזכויות בקופת הגמל.
• ניתן לעבור בין מסלולי השקעה בתוך הקופה ללא אירוע מס.
• הפרופיל הסולידי נועד לשמור על ערך הצבירה לקראת משיכת הכספים.
• הגישה הפסיבית שואפת לעקוב אחר המדדים ולא להכותם, ולכן הביצועים נגזרים מהם.
• חוסכים המעוניינים בפיזור רחב יותר יכולים לבחון קופות גמל לתגמולים ולפיצויים ואת מסלוליהן.

שאלות נפוצות