אינפיניטי השתלמות אשראי ואג"ח

למי אינפיניטי השתלמות אשראי ואג"ח עשויה להתאים

מסלול אשראי ואג"ח בקרן השתלמות מתאים בדרך כלל למי שמחפש איזון בין יציבות יחסית לבין פוטנציאל תשואה מעבר למסלולים סולידיים מאוד.

• חוסכים שמעדיפים חשיפה נמוכה יותר למניות
• מי שמחפש מסלול מאוזן בין כללי לסולידי
• חוסכים עם רכיב מנייתי משמעותי במקום אחר המעוניינים בפיזור סיכונים

מבנה ההשקעות של אינפיניטי השתלמות אשראי ואג"ח

במסלולים מהסוג הזה עיקר ההשקעות מתבצע באפיקי חוב, תוך פיזור בין כמה רכיבים מרכזיים:

• אג"ח ממשלתיות ואג"ח קונצרניות
• רכיבי אשראי מגוונים, כולל כאלה שאינם סחירים
• פיקדונות ומזומן לצורכי נזילות
• חשיפה משלימה לנכסים נוספים לפי שיקול דעת מנהל ההשקעות

המסלול נשען במידה רבה על איכות בחירת המנפיקים, הפיזור וניהול רגישות התיק לשינויים בריבית ובמרווחי האשראי.

נקודות החוזקה של אינפיניטי השתלמות אשראי ואג"ח

• התמקדות באפיקי חוב ואשראי: לרוב תנודתיות מתונה יותר בהשוואה למסלולים מנייתיים.
• פיזור מקורות תשואה: שילוב אג"ח סחיר עם רכיבי אשראי עשוי לתרום ליציבות.
• ניהול אקטיבי: בחירת מנפיקים, מח"מ ופיזור ענפי משפיעים באופן מהותי על התוצאות.

מה חשוב לדעת על הסיכונים במסלול אשראי ואג"ח

לצד היתרונות, חשוב להכיר גם את הסיכונים:

• סיכון ריבית: עליית ריבית עלולה לפגוע במחירי אג"ח, בעיקר באג"ח ארוכות.
• סיכון אשראי: הרעה במצב הלווים או החברות עשויה להשפיע על שווי ההשקעות.
• נזילות ותמחור: נכסים לא סחירים עשויים להגיב אחרת בתקופות של תנודתיות.
• שינויים בחשיפות: ייתכנו חשיפות מוגבלות למניות או לחו"ל בהתאם לניהול בפועל.

איך לבדוק אם אינפיניטי השתלמות אשראי ואג"ח מתאימה לכם

כדי לקבל החלטה מושכלת, מומלץ לבחון את המסלול מכמה זוויות:

• ביצועים לאורך כמה טווחי זמן
• רמת התנודתיות לאורך זמן
• דמי הניהול בפועל שאתם משלמים
• מדיניות החשיפה בפועל לאשראי, מניות וחו"ל

למי המסלול עשוי להיות פחות מתאים

• למי שמחפש חשיפה מנייתית גבוהה לצמיחה אגרסיבית
• למי שמעדיף מסלול סולידי מאוד המבוסס בעיקר על מזומן או אג"ח קצר
• למי שזקוק למדיניות קשיחה של אפס מניות או אפס חו"ל